¿Qué es efectos comerciales?

Los efectos comerciales son documentos que reflejan una promesa o una obligación de pago futura, se originan generalmente por relaciones de compraventa o servicios y suelen ser utilizados como herramientas de crédito y gestión de cobros en el negocio.

Los efectos comerciales son documentos negociables y, por lo tanto, pueden ser transferidos fácilmente entre diferentes partes.

Esto permite a las empresas obtener liquidez antes de la fecha de vencimiento del crédito acordado. Existen varios tipos de efectos comerciales en función de su naturaleza, entre los que destacan el pagaré y la letra de cambio.

Estos documentos llevan implícitos una serie de derechos y obligaciones legales que varían según la legislación de cada país.

Tipos de efectos comerciales

Para entender mejor la naturaleza y el funcionamiento de los efectos comerciales, exploramos dos de los más comunes:

• La letra de cambio: Es un documento mediante el cual, una persona (el librador) ordena a otra (el librado) pagar una cantidad determinada a una tercera persona o a su orden (el beneficiario o tenedor), en una fecha y lugar acordados.
• El pagaré: En este caso, es el emisor del documento quien se compromete a pagar una suma de dinero a una segunda persona en una fecha futura estipulada.

Utilización de efectos comerciales en la gestión de cobros

Hacemos uso de los efectos comerciales como herramienta de gestión de cobro, pues nos permiten asegurar y programar los ingresos futuros, mejorando así la tesorería de la empresa.

Utilizando estos documentos se pueden descontar o endosar, obteniendo financiación o liquidez a corto plazo y traspasando el derecho de cobro a una entidad financiera o a otro empresario.

Regulación de los efectos comerciales

La normativa que regula los efectos comerciales es específica de cada país, sin embargo, existen marcos legales internacionales como la «Convención de Ginebra” que estandarizan en parte su uso y formalidades.

Es esencial conocer la legislación aplicable para garantizar la validez y ejecución de estos documentos.

Ventajas y desventajas de los efectos comerciales

Los efectos comerciales ofrecen ventajas como la formalización del crédito, la posibilidad de negociación y una mayor facilidad en la obtención de financiamiento. No obstante, también incorporan riesgos y desventajas, como el coste del descuento bancario, el riesgo de impago y la rigidez en las condiciones de pago.

Ejemplos prácticos de uso de los efectos comerciales

Consideremos un par de ejemplos ilustrativos para clarificar cómo funcionan los efectos comerciales en situaciones habituales:

Imaginemos que nuestra empresa “X”, dedicada a la distribución de material informático, vende una partida de ordenadores a la empresa “Y” por un valor de 50.000 euros. Gracias al uso de una letra de cambio, pactamos que «Y» nos pagará a 90 días. Esta herramienta nos permite planificar el cobro futuro y nos da seguridad jurídica sobre la operación realizada.

Por otro lado, si necesitamos liquidez antes de los 90 días, podríamos descontar la letra en el banco. Supongamos que acordamos con el banco descontar la letra bajo una comisión del 2%. Al hacerlo, el banco nos abona inmediatamente 49.000 euros, deduciendo su comisión, y se encargará de gestionar el cobro en la fecha de vencimiento de la letra.